Alternative investeringer

Alternative investeringer er en type af investering, der ligger uden for de traditionelle børsnoterede markeder. Det kan f.eks. være investeringer i infrastruktur, private equity, ejendomme eller projekter inden for grøn omstilling. 

Hvad er alternative investeringer?

Alternative investeringer er ofte knyttet til underliggende realaktiver, driftsindtægter eller længerevarende kontraktstrukturer. Af den grund kan de have en anden risikodynamik end børsnoterede aktier, som i højere grad påvirkes af markedsstemning og kortsigtede udsving. Alternative investeringer kan derfor i visse tilfælde udvise lavere korrelation med traditionelle aktiemarkeder, hvilket kan have betydning for den samlede porteføljes sammensætning. Korrelation og risikoprofil afhænger dog altid af den konkrete investering og de gældende markedsforhold. 

Som en del af en samlet portefølje kan alternative investeringer bidrage til diversificering og give eksponering mod aktivklasser og markeder, der ellers kan være vanskelige at tilgå for private investorer. Afkastmuligheder og risici varierer afhængigt af investeringstype, struktur og investeringshorisont. 

For investorer kan alternative investeringer blandt andet: 

• Bidrage til øget diversificering
• Påvirke porteføljens samlede risikospredning
• Give eksponering mod strukturelle væksttemaer
• Tilføre en afkastprofil, der adskiller sig fra børsnoterede aktiver

Alternative investeringer struktureres ofte gennem en alternativ investeringsfond (AIF). Alternative investeringsfonde anvendes i vid udstrækning af institutionelle investorer. Gennem specialiserede forvaltere kan også private investorer opnå adgang til disse aktivklasser. 

Alternative investeringer kan have en række karakteristika, som adskiller sig fra traditionelle børsnoterede aktiver: 

Mulige fordele:

• Diversificering i forhold til traditionelle aktiver
• Eksponering mod realaktiver
• Investeringsstrategier baseret på underliggende drift
• Adgang til aktivklasser, der ellers kan være vanskelige at tilgå

Forhold man bør være opmærksom på:

• Længere investeringshorisont
• Begrænset likviditet i investeringsperioden
• Kompleks struktur sammenlignet med børsnoterede værdipapirer
• Risiko for tab af hele eller dele af den investerede kapital

Alternative investeringer kan indgå som et supplement i en samlet portefølje, men egnetheden afhænger af den enkelte investors risikoprofil, erfaring og økonomiske situation.

Er du interesseret i alternative investeringer? Kontakt os i dag.

Hvad er en alternative investeringsfond (AIF)? 

En AIF (alternativ investeringsfond) er en investeringsfond, der samler kapital fra flere investorer med henblik på at investere efter en fastlagt strategi, typisk i aktiver uden for de traditionelle børsmarkeder. AIF’er anvendes ofte til at investere i f.eks. infrastruktur, ejendomme, private equity eller kreditstrategier og henvender sig primært til investorer med en længere investeringshorisont. 

Hvordan arbejder vi med alternative investeringer i Selected Group?

Selected Group er specialiseret i at forvalte alternative investeringer. Vi identificerer, strukturerer og forvalter alternative investeringer, der kan supplere traditionelle aktiver som aktier og obligationer og bidrage til en bredere sammensat portefølje for investoren. 

Hos Selected Group tilbyder vi adgang til alternative investeringsfonde med fokus på projekter med fysiske aktiver som for eksempel infrastruktur. Vores tilgang kombinerer struktureret forvaltning og løbende dialog med investorer. Et eksempel på en alternativ investering hos os er Selected RegEnergy, der er en alternativ investeringsfond med fokus på cirkulær energiinfrastruktur og fødevareproduktion. 

Et konkret eksempel på en alternativ investering

Selected RegEnergy er struktureret som en alternativ investeringsfond (AIF) og giver adgang til en aktivklasse, der traditionelt har været tilgængelig for institutionelle investorer. 

Fonden bygger på et cirkulært koncept, hvor spildenergi fra industrien anvendes i drivhuse til fødevareproduktion. Fondens første projekt er et stort drivhus på 100.000 m2 i Frövi, Sverige, hvor spildvarme fra en nærliggende papirproduktionsfabrik bruges til dyrkning af tomater. Fondens næste projekt er ligeledes under opførelse og er endnu et drivhus, hvor der også skal produceres tomater ved genanvendelse af spildvarme. Når begge drivhuse er i drift, forventes de at kunne fordoble Sveriges samlede tomatproduktion. 

Læs mere om Selected RegEnergy fonden her.

Alternative investeringer for semi-professionelle investorer 

Alternative investeringer er investeringer, der adskiller sig fra traditionelle aktivklasser som aktier og obligationer. De kan omfatte f.eks. infrastruktur, private equity, ejendomme, etc. Mange alternative investeringer er mindre likvide og kan være mere komplekse end børsnoterede værdipapirer.  

Alternative investeringer har primært været rettet mod af institutionelle investorer som pensionskasser og kapitalforvaltere. Det er ikke længere tilfældet. 

Hos Selected Group tilbydes private investorer adgang til alternative investeringsfonde. Alternative investeringer indgår som et supplement til traditionelle aktiver og kan bidrage til en bredere porteføljesammensætning. Investeringerne er typisk forbundet med længere investeringshorisont og begrænset likviditet sammenlignet med børsnoterede værdipapirer. 

Den samlede effekt afhænger af investorens individuelle portefølje og risikoprofil. 

Før enhver investering bør man overveje: 

• Investeringshorisont
• Risikoprofil
• Likviditetsbehov
• Porteføljesammensætning
• Forvalterens erfaring og struktur
  

Investering i alternative investeringsfonde indebærer risici, herunder risiko for tab af hele eller dele af den investerede kapital.